De nikkelwinning in Indonesië begon met kleinschalige exploratieve mijnbouwactiviteiten tijdens het Nederlands-Indische tijdperk en begon zich in de jaren zestig uit te breiden. De meeste van de bewezen nikkelreserves van Indonesië bevinden zich op de eilanden Sulawesi en Halmahera, en het land heeft de grootste jaarlijkse productie en reserves van nikkel ter wereld. Nikkelerts werd voor het eerst ontdekt in Indonesië in 1901 in het Verbeek-gebergte van Sulawesi door een Nederlandse mineraloog, met verdere ontdekkingen in het huidige Kolaka-regentschap in 1909. Een Canadese geoloog van Inco onderzocht de bestaande afzettingen verder. en in 1934 begonnen de exploratie-inspanningen van een Nederlands mijnbouwbedrijf. De eerste productie begon in 1936 tot 1941 en de activiteiten werden uitgebreid tijdens de Japanse bezetting van Nederlands-Indië. Na de onafhankelijkheid van Indonesië probeerde de Amerikaanse Freeport Sulphur Company operaties op te zetten, maar dat mislukte vanwege bezorgdheid over de veiligheid. NV Perto, een lokaal bedrijf, nam toen de activiteiten over totdat het werd overgenomen door de Indonesische regering. Na de overname werd het bedrijf in 1961 door de overheid geherstructureerd als PN Pertambangan Nikel Indonesia. Later fuseerde het met Aneka Tambang, dat in 1969 begon met de export van nikkelerts naar Japan. met commerciële nikkelproductie die begon in 1978. In januari 2014 kondigde de Indonesische regering een exportverbod aan voor een reeks minerale ertsen, waaronder nikkel, in een poging lokale smelterijen te ontwikkelen. Het verbod werd in 2017 teruggedraaid, waarbij de Indonesische regering aanvankelijk opmerkte dat mijnbouwbedrijven tot 2022 erts zouden mogen exporteren, maar in 2019 werd de deadline verschoven naar januari 2020. Regeringsminister Luhut Binsar Pandjaitan verklaarde dat de regering bedoeld was voor Indonesische bedrijven komen in de toeleveringsketen voor lithiumbatterijen - die nikkel gebruiken bij de productie. De aankondiging van het verbod resulteerde in een wereldwijde nikkelprijs die met 8,8% steeg tot het hoogste punt in vijf jaar.
De nikkelproductie in Indonesië wordt voornamelijk uitgevoerd door Vale's PT Vale Indonesia en Aneka Tambang, die in 2017 samen 5.820 werknemers in dienst hadden, zonder rekening te houden met banen in de verwerkende industrie en in de metallurgische industrie.
Indonesië is de grootste nikkelproducent ter wereld, met 560.000 ton nikkel geproduceerd in 2018, vergeleken met een productie van 345.000 ton in 2017. De grootste productielocaties voor nikkel bevinden zich in de provincies Zuid-Sulawesi, Zuidoost-Sulawesi, Centraal-Sulawesi en Noord-Maluku. Buiten de genoemde provincies zijn er ook nikkelmijnen actief in Paser Regency (Oost-Kalimantan), Raja Ampat Regency (West-Papoea) en in West Seram Regency (Maluku). Er is ook gekeken naar andere reserves in Papoea. De belangrijkste Indonesische nikkelertsen zijn lateritisch en bevinden zich voornamelijk in Sulawesi en Halmahera, met mijnactiviteiten gericht op ultramafische rotspartijen. Hoewel de lateritische nikkelertsen moeilijker te smelten zijn in vergelijking met nikkelsulfide-ertsen, is het beter extraheerbaar vanwege de ligging op het oppervlak.In 2019 werd gemeld dat Indonesië over bewezen reserves beschikte van 698 miljoen ton nikkelerts, met een potentieel van 2,8 miljard ton wanneer de onbewezen reserves worden meegerekend. De Geologische Dienst van de Verenigde Staten meldde dat de nikkelreserves van Indonesië 21 miljoen ton bedragen, vergeleken met de wereldwijde reserve van 89 miljoen ton in 2018. Naar schatting omvatten de laterietafzettingen van Indonesië 15 procent van de wereldwijde reserves.
